Der National Treasury Südafrikas hat Entwurfsmaterialien in Umlauf gebracht, die neue Meldepflichten für grenzüberschreitende Kryptowährungstransfers vorschlagen und Offenlegungs- und Compliance-Erwartungen für Unternehmen festlegen, die digitale Vermögenswerte ins Land und aus dem Land heraus bewegen. Die Maßnahmen befinden sich noch im Entwurfsstadium und sind noch kein geltendes Recht.

Kernpunkte

• Entwurf, kein Gesetz: Der National Treasury hat Entwurfsmaterialien veröffentlicht, die Meldepflichten für grenzüberschreitende Krypto-Vermögenswertaktivitäten abdecken.
• Kerndokumente: Der Vorschlag basiert auf einer Medienmitteilung des Treasury zu einem Entwurfshandbuch für Krypto-Vermögenswerte bei grenzüberschreitenden Aktivitäten, das zusammen mit den umfassenderen Entwurfsvorschriften zum Kapitalflussmanagement des Landes veröffentlicht wurde.
• Unmittelbare Auswirkung: Der Vorschlag gibt Anlass zur Compliance- und Offenlegungsplanung, wobei derzeit ein öffentliches Konsultationsfenster geöffnet ist.

Einzelheiten des vorgeschlagenen Rahmens

Das Entwurfshandbuch für Krypto-Vermögenswerte soll die Entwurfsvorschriften zum Kapitalflussmanagement Südafrikas ergänzen, die die Bewegung von Geldern über die Landesgrenzen hinaus regeln. Das Handbuch ordnet Krypto-Vermögenswerte in bestehende grenzüberschreitende Meldeerwartungen ein, anstatt ein völlig separates Regulierungssystem zu schaffen.

Die Formulierung des Treasury macht deutlich, dass es sich um Entwurfsmaßnahmen handelt, die für öffentliche Stellungnahmen offen sind, und nicht um verbindliche Vorschriften.

Der Vorschlag baut auf Südafrikas schrittweisem Ansatz zur Krypto-Aufsicht auf. Im Jahr 2022 erklärte die Financial Sector Conduct Authority (FSCA) Krypto-Vermögenswerte zu Finanzprodukten im Sinne des Financial Advisory and Intermediary Services Act und unterwarf Krypto-Dienstleister ihrer Lizenzierungs- und Geschäftsführungsaufsicht. Das neue grenzüberschreitende Handbuch überträgt diese Logik auf den Bereich der Devisenkontrolle, in dem die South African Reserve Bank seit langem Genehmigungen und Meldungen für Fremdwährungsbewegungen verlangt.

Die Initiative entsteht auch vor dem Hintergrund erhöhten internationalen Drucks auf Länder, regulatorische Lücken bei grenzüberschreitenden Krypto-Flüssen zu schließen. Der Crypto-Asset Reporting Framework (CARF) der OECD, der 2022 verabschiedet wurde, bietet ein standardisiertes Modell für Gerichtsbarkeiten zur Erfassung und zum Austausch steuerlich relevanter Informationen über digitale Vermögenswerttransaktionen, und mehrere Unterzeichnerstaaten haben begonnen, entsprechende Gesetze umzusetzen. Südafrikas Greylisting durch die Financial Action Task Force (FATF) im Februar 2023 hat die innerstaatlichen Bemühungen zur Stärkung der Geldwäschebekämpfungs- und Terrorismusfinanzierungskontrollen weiter beschleunigt und die Dringlichkeit für klarere Vorschriften für digitale Vermögenswerttransfers erhöht.

Auswirkungen auf Krypto-Unternehmen

Für Kryptowährungsbörsen, Broker und Zahlungsanbieter besteht die praktische Auswirkung des Vorschlags in der Compliance-Planung eher als in einer unmittelbaren Marktverschiebung. Ein meldeorientierter Rahmen würde interne Arbeitsabläufe für die Nachverfolgung und Offenlegung von Transfers verändern, die Gerichtsbarkeiten überschreiten.

Der Entwurfshandbuch-Ansatz signalisiert, dass der Fokus ebenso auf operativen Meldemechanismen wie auf der grundsätzlichen Regulierung liegt. Unternehmen, die bereits in anderen Gerichtsbarkeiten unter Aufsicht stehen – wie die von den erweiterten Krypto-Beschränkungen der EU im Zusammenhang mit Russland-Sanktionen betroffenen Plattformen – werden das entstehende Muster erkennen, Krypto-Anforderungen auf bestehende grenzüberschreitende Kontrollen aufzuschichten.

Erwartungen an grenzüberschreitende Meldungen ähneln auch Durchsetzungsmaßnahmen in anderen Märkten, darunter die Entfernung ausländischer Krypto-Börsen-Anwendungen aus dem Google Play Store in Südkorea, wo Aufsichtsbehörden gegen Plattformen vorgingen, die ohne lokale Genehmigung grenzüberschreitend agierten.

Für Unternehmen, die Zahlungsinfrastruktur aufbauen, stellt die Meldeperspektive das primäre operative Anliegen für grenzüberschreitende Aktivitäten dar. Dazu gehören auch KI-verbundene Krypto-Unternehmen, deren Exposition eher Infrastruktur und Abwicklung betrifft als spekulativen Handel.

Gemäß Engineering News wurden zum Zeitpunkt der Veröffentlichung des Vorschlags Stellungnahmen zum Entwurfshandbuch gesammelt. Organisationen, die das regulatorische Betriebsrisiko überwachen, sollten die Konsultationsfrist und alle Überarbeitungen verfolgen, die der Treasury vor der endgültigen Fassung des Handbuchs veröffentlicht. Zu den wichtigsten Beobachtungspunkten gehören, wie das endgültige Handbuch meldepflichtige Krypto-Vermögenswertkategorien definiert, ob Schwellenwerte oder Ausnahmeregelungen für kleinere Transfers gelten werden und wie die Meldepflichten mit der bestehenden Devisenkontrollinfrastruktur der SARB interagieren werden.

Haftungsausschluss: Dieser Artikel dient ausschließlich Informationszwecken und stellt keine Finanz- oder Anlageberatung dar. Kryptowährungs- und digitale Vermögenswertmärkte bergen erhebliche Risiken. Führen Sie immer Ihre eigenen Recherchen durch, bevor Sie Entscheidungen treffen.