Solana (SOL) hat seinen Aufwärtstrend fortgesetzt und ein Tageshoch von 122 $ erreicht, während die breitere Kryptomarkt-Rallye wieder an Schwung gewann. Der Token ist nun 103 % über seinem Jahrestief gestiegen und hat sich in den vergangenen Monaten mehr als verdoppelt, da Anleger weiter akkumulierten. Die Erholung könnte sich in naher Zukunft fortsetzen, da sich im Chart ein bullisches Flaggenmuster gebildet hat, während die Spot-ETF- und Staking-Zuflüsse anziehen. Spot-ETF-Flüsse werden genau beobachtet, da sie die Nachfrage über regulierte Fondsprodukte statt über direkte Börsenkäufe erfassen und damit ein häufig genutzter Indikator für die institutionell geprägte Nachfrage nach einem Token sind. Nachfolgend ein Überblick über die aktuelle Kursentwicklung, die Fondszuflüsse, die Staking-Daten und die Netzwerk-Fundamentaldaten des Tokens.

ETF-Zuflüsse steigen weiter

Daten von SoSoValue zeigen, dass die Zuflüsse in Spot-Solana-ETFs im September um mehr als 271 Millionen US-Dollar stiegen – der dritte Monat in Folge mit Nettozuflüssen und der stärkste Monat seit November des letzten Jahres, als die Fonds 419 Millionen US-Dollar anzogen. Insgesamt verzeichneten die Fonds in den vergangenen drei Monaten über 478 Millionen US-Dollar an Zuüssen.

Die kumulierten Zuflüsse seit der Zulassung der Produkte übersteigen nun 1,61 Milliarden US-Dollar, und die Fonds halten Vermögenswerte von mehr als 1,9 Milliarden US-Dollar. Die größten Solana-ETFs werden von Unternehmen wie Bitwise, Fidelity, Grayscale und Morgan Stanley angeboten. Diese Produkte verschaffen traditionellen Anlegern über reguläre Brokerage-Konten ein Exposure gegenüber SOL, ohne dass Krypto-Wallets oder Börsenkonten direkt verwaltet werden müssen. Der Trend deutet darauf hin, dass die Nachfrage nach Solana steigt, was in der Fundamentalanalyse üblicherweise als bullisches Signal gilt.

Staking-Zuflüsse steigen

Die Staking-Aktivität liefert ein weiteres Zeichen wachsender Nachfrage. Daten von StakingRewards zeigen, dass die Menge des gestakten Solana stark gestiegen ist und die Staking-Quote des Netzwerks auf fast 70 % getrieben hat. Eine Quote auf diesem Niveau bedeutet, dass rund sieben von zehn im Umlauf befindlichen SOL zur Sicherung des Netzwerks gebunden sind, was das handelbar verfügbare Angebot verringert. Die Staking-Marktkapitalisierung ist auf 53 Milliarden US-Dollar gestiegen, was 441 Millionen Token entspricht.

Anleger allocieren Kapital in Solana aufgrund seines Marktanteils im Layer-1-Bereich und seiner vergleichsweise hohen Staking-Rate von 5 % – der jährlichen Vergütung für Teilnehmer, die Token zur Validierung des Netzwerks binden –, die über Ethereums 2,6 % liegt.

Auch die Nachfrage im Futures-Markt stieg diese Woche weiter. Laut CoinGlass sprang das Open Interest auf über 2,7 Milliarden US-Dollar, den höchsten Stand seit dem 19. Januar dieses Jahres. Das Open Interest misst den Gesamtwert der ausstehenden Derivatekontrakte; ein steigender Wert zeigt daher, dass neue Positionen schneller eröffnet werden als alte geschlossen werden. Steigendes Open Interest ist ein Zeichen dafür, dass die Nachfrage der Trader im Aufwärtstrend.

Die wichtigsten Fundamentaldaten verbessern sich

Mehrere Indikatoren deuten auf sich verbessernde Fundamentaldaten des Netzwerks hin. In einer Erklärung am Donnerstag gab Fiserv bekannt, dass seine Digital-Asset-Plattform mit führenden Kunden aus Finanzinstituten in North Dakota live gegangen ist. Der erste Live-Anwendungsfall ist Roughrider Coin, North Dakotas dollar-gedeckter Stablecoin, der auf Solanas Netzwerk aufgebaut ist. Da dollar-gebundene Stablecoins das wichtigste Vehikel für On-Chain-Zahlungen sind, fügt ein mit einem Bundesstaat verbundener Token auf Solana dem Aktivitätsmix des Netzwerks einen realen Zahlungsanwendungsfall hinzu.

Solana ist zudem die größte Chain nach dem Volumen dezentraler Börsen (DEX). Daten zeigen, dass das gesamte DEX-Volumen in den letzten 30 Tagen auf über 77 Milliarden US-Dollar stieg und damit weit über Robinhood Chains 55 Milliarden US-Dollar und Ethereums 43 Milliarden US-Dollar lag. Das DEX-Volumen misst den direkt on-chain abgewickelten Handel und ist einer der Haupttreiber der Netzwerkgebühren und der täglichen Aktivität. Solanas Stablecoin-Marktkapitalisierung ist weiter gestiegen und liegt derzeit bei mehr als 16 Milliarden US-Dollar, wobei USDC den größten Marktanteil hält – ein Pool dollar-gebundener Token, der für Handelspaare und Zahlungsflüsse auf der Chain genutzt wird.

Technische Analyse: Bullisches Flaggenmuster bildet sich

Der Tageschart zeigt den SOL-Token seit Monaten in einem Aufwärtstrend, der von 60 $ im Juni auf rund 121 $ geklettert ist. Bei genauerer Betrachtung hat die Münze ein bullisches Flaggenmuster gebildet, das aus einer starken vertikalen Bewegung gefolgt von einem horizontalen Konsolidierungskanal besteht. Zur Einordnung: Dieses Setup tritt typischerweise nach einer starken Rallye auf, wenn der Kurs sich in einer engen Spanne konsolidiert, bevor er in Richtung des vorherigen Trends weiterzieht. SOL ist über die Oberkante des Musters gestiegen.

Der Token hat kürzlich zudem ein Golden Cross gebildet, das auftritt, wenn der 50-Tage-Durchschnitt den 200-Tage-Durchschnitt nach oben kreuzt – ein Muster, das langfristig zu weiteren Gewinnen führt. Der Average Directional Index (ADX) ist auf 44 gestiegen, was auf eine verstärkte Trenddynamik hindeutet. Bulls zielen auf den wichtigsten Widerstand bei 150 $, dem höchsten Stand des Tokens im Januar dieses Jahres. Künftig lohnt ein Blick auf die monatlichen ETF-Flusszahlen von SoSoValue, Veränderungen der Staking-Quote, Solanas Position in den DEX-Volumen-Rankings und das Verhalten des Tokens rund um den Widerstand bei 150 $.

Dieser Artikel wurde ursprünglich von The Marketical veröffentlicht.