Bei Shiba Inu flossen innerhalb von 24 Stunden nahezu 2,4 Billionen SHIB in Börsen-Wallets, doch fast derselbe Betrag verließ im gleichen Zeitraum die Handelsplattformen, wodurch die Nettozuflüsse begrenzt blieben.

Die Daten zeigten eine starke Aktivität in beide Richtungen und nicht einen einseitigen Anstieg des Börsenangebots. Käufer absorbierten einen Großteil der verfügbaren SHIB und halfen dem Token, wichtige gleitende Durchschnitte zurückzuerobern, während die Handelsaktivität erhöht blieb.

Börsen-Wallets erhielten in diesem Zeitraum rund 2,399 Billionen SHIB, während etwa 2,376 Billionen SHIB diese Plattformen verließen. Dadurch beliefen sich die Nettozuflüsse an Börsen auf rund 22,6 Milliarden SHIB und lagen damit deutlich unter der Bruttozuflusszahl. In der Krypto-Marktanalyse werden Zuflüsse zu Börsen häufig beobachtet, weil sie Verkäufen vorausgehen können, während Abflüsse darauf hindeuten können, dass Token Handelsplätzen mit unmittelbarer Handelbarkeit entzogen werden. In diesem Fall machte das nahezu ausgeglichene Verhältnis zwischen beiden Größen die Nettozahl aussagekräftiger als den Bruttozufluss in der Schlagzeile.

Diese Differenz lieferte wichtigen Kontext für die Kursbewegung. Statt auf überwältigenden Verkaufsdruck hinzuweisen, deuteten die Börsenflussdaten auf aktiven Handel zwischen Käufern und Verkäufern hin. Während der Bewegung stieg SHIB von rund $0.0000042 auf etwa $0.0000054 und behielt dabei eine starke Dynamik bei.

Der Token bewegte sich zudem wieder über seine gleitenden Durchschnitte der letzten 50 und 100 Tage, bevor er den gleitenden 200-Tage-Durchschnitt nahe $0.0000050 testete. Diese gleitenden Durchschnitte werden von Tradern häufig genutzt, um die Stärke kurz- und längerfristiger Trends zu verfolgen, weshalb die Rückeroberung dieser Niveaus ein bemerkenswerter Teil der Rally war. Das Handelsvolumen nahm im Verlauf der Bewegung zu und unterstützte den Ausbruch über wichtige Widerstandsniveaus.

Gleichzeitig stieg der Relative Strength Index auf über 78. Der Wert spiegelte eine starke Aufwärtsdynamik wider, brachte SHIB aber auch in überkauftes Terrain, was das Risiko kurzfristiger Volatilität und Gewinnmitnahmen erhöhen kann.

Quelle: TradingView

Niedrigere Börsenreserven und Nachfrage aus Südkorea stützten die Bewegung

Mehrere Marktberichte brachten die Rally mit stärkerer Kaufaktivität südkoreanischer Trader in Verbindung. Die gemeldeten Handelsvolumina an koreanischen Börsen erreichten Aktivitäten auf einigen der größten globalen Kryptoplattformen und stützten damit den Anstieg von SHIB zusätzlich.

Auch rückläufige Börsenreserven schienen die Kursbewegung zu verstärken. Die Marktübersicht von CoinMarketCap zeigte, dass zentralisierte Börsen etwa 86,1 Billionen SHIB hielten, eines der niedrigsten für den Token verzeichneten Reserveniveaus.

Ein niedrigeres liquides Angebot kann die Preissensitivität erhöhen, wenn die Nachfrage anzieht. In einem solchen Umfeld können weniger zusätzliche Käufe erforderlich sein, um einen Token durch wichtige technische Widerstandsniveaus zu bewegen, insbesondere wenn zugleich das Spotvolumen steigt.

Marktberichte nannten außerdem eine jüngste Whale-Akkumulation als weiteren beitragenden Faktor. Verfügbare On-Chain-Daten zeigten jedoch nicht, dass ein identifizierbarer Whale die gesamten 2,4 Billionen SHIB an Börsen transferierte. Stattdessen schienen die Zuflüsse kombinierte Aktivitäten von Tradern, Market Makern und größeren Haltern widerzuspiegeln, die während der Rally ihre Positionen anpassten.

SHIB erhielt außerdem Unterstützung durch erhöhte Burn-Aktivität und erneute Aufmerksamkeit für das Shibarium-Ökosystem. Die Zahl der verbrannten Token blieb jedoch zu gering, um den zweistelligen Kursanstieg allein zu erklären.

Die Bewegung schien daher auf mehrere sich überschneidende Faktoren zurückzugehen, darunter niedrigere Börsenliquidität, stärkere koreanische Handelsnachfrage, Whale-Positionierung und Short-Eindeckungen nach dem technischen Ausbruch.

Obwohl die Bruttozuflüsse an Börsen nahezu 2,4 Billionen SHIB erreichten, verließ im selben Zeitraum fast derselbe Betrag die Börsen, sodass nur moderate Nettozuflüsse übrig blieben. Käufer absorbierten das verfügbare Angebot und weiteten die Erholung von SHIB über wichtige Widerstandsniveaus aus. Dennoch deutete der erhöhte RSI darauf hin, dass Trader beobachten könnten, ob Netto-Börsenflüsse, Reserveniveaus und Handelsvolumen die Bewegung weiter stützen, falls die Kaufdynamik nachlässt.