Ripple erweitert seinen Fokus auf institutionelle Digital-Asset-Infrastruktur, da sich der tokenisierte Finanzsektor von Pilotprojekten zu produktiven Umgebungen entwickelt. Diese Initiative spiegelt einen umfassenderen Wandel an den globalen Kapitalmärkten wider, bei dem Asset Manager und Banken über Proof-of-Concept-Ansätze hinaus zur Live-Einführung tokenisierter Fonds, Sicherheiten und Abwicklungsinfrastrukturen übergehen. Ripple-Präsidentin Monica Long betonte, dass Finanzinstitute zunehmend tokenisierte Assets für reale Anwendungsfälle übernehmen, und kündigte gleichzeitig strategische Investitionen an, die darauf abzielen, die Kapitalmarktinfrastruktur auf dem XRP Ledger (XRPL) zu stärken.

Seit 2012 hat der XRP Ledger über 4 Milliarden Transaktionen verarbeitet und unterstützt mehr als 7 Millionen aktive Wallets. Aufbauend auf jüngsten Bemühungen zur Erweiterung von Tokenisierung, Verwahrung, Abwicklung und Liquiditätsdienstleistungen für institutionelle Kunden erklärte Ripple, dass die Investitionen in ZILO und Licuido regulierte Transferagentur-Technologie, Emissionsfähigkeiten und Besicherungsflexibilität in das Blockchain-Ökosystem einführen werden. Transferagenten erfüllen in der traditionellen Fondsverwaltung eine entscheidende Funktion, indem sie Eigentumsaufzeichnungen pflegen und die Einhaltung regulatorischer Vorschriften sicherstellen. Die Abbildung dieser Rolle Onchain ist zu einer wesentlichen Voraussetzung für Institute geworden, die tokenisierte Anteilsklassen begeben möchten.

Ripple erweitert Kapitalmarktstrategie auf dem XRPL

Das Unternehmen kündigte strategische Investitionen in ZILO und Licuido an, zwei Unternehmen, die sich auf Digital-Asset-Infrastruktur für institutionelle Märkte konzentrieren. Diese Investitionen erweitern bestehende Partnerschaften und sollen regulierte Emission, Transferagenturdienste und Besicherungsbewegungen auf dem XRP Ledger unterstützen.

Gemäß Ripple bietet ZILO digitale Transferagentur- und Fondsverwaltungstechnologie, die speziell auf Asset Manager, Verwahrer und Transferagenten zugeschnitten ist. Licuido hingegen bietet eine Plattform für die Emission, den Vertrieb und den Handel tokenisierter Finanzassets, die es diesen ermöglicht, über Onchain-Abwicklung als digitale Sicherheiten zu fungieren. Die kombinierte Infrastruktur von Ripple unterstützt Token-Emission, Verwahrung, Besicherungsverwaltung, Multi-Währungs-Investitionsmöglichkeiten und atomare Abwicklung, wobei RLUSD – der von der NYDFS regulierte US-Dollar-Stablecoin von Ripple – als reguliertes Cash-Asset für Delivery-versus-Payment-Transaktionen (DvP) dient. DvP ist ein Grundpfeiler der traditionellen Wertpapierabwicklung und stellt sicher, dass Asset-Übertragungen und Cash-Zahlungen gleichzeitig erfolgen, um das Abwicklungsrisiko zu eliminieren.

Long wies auf X auf den umfassenderen Wandel an den institutionellen Märkten hin: „Im letzten Jahr haben wir gesehen, wie gewissermaßen ein Schalter umgelegt wurde – von Bank-Pilotprojekten zur Produktion, von der Emission tokenisierter Assets wie Geldmarkt- und Liquiditätsfonds zu deren tatsächlicher Nutzung.“

„Die institutionellen Kapitalmärkte bewegen sich in eine einzige Richtung – Onchain 24/7“, fügte sie hinzu.

Fokus auf tokenisierte Assets und institutionelle Akzeptanz

Ripple betonte, dass Institute nach Infrastruktur suchen, die schnellere Abwicklung, höhere Besitzungseffizienz und konforme Aufzeichnungsführung bietet. Das Unternehmen stellte fest, dass tokenisierte Fonds unmittelbar nach der Emission als Sicherheit genutzt werden können, wobei Transaktionen auf dem XRP Ledger atomar abgewickelt werden.

Nigel Khakoo, Senior Vice President of Trading and Markets bei Ripple, wies darauf hin, dass die Modernisierung der Finanzmärkte mehr erfordert als nur die Emission digitaler Assets.

„Die Tokenisierung von Assets ist nur der Ausgangspunkt: Der eigentliche Wert liegt darin, was mit einem Token getan werden kann – einschließlich sofortigem Kaufen, Verkaufen und Abwickeln von Trades oder seiner Verwendung als Sicherheit für Kreditaufnahme, Kreditvergabe oder Margin-Stellung“, sagte Khakoo.

Er fügte hinzu, dass Ripples Partnerschaften mit Aviva Investors, Franklin Templeton und DBS das wachsende institutionelle Interesse an der Einführung tokenisierter Fondsstrukturen im großen Maßstab veranschaulichen. Franklin Templeton war ein Vorreiter bei der Blockchain-basierten Fondsverwaltung und hat Geldmarktfondsprodukte auf mehreren Netzwerken tokenisiert. Früher im Jahr kündigte Ripple eine Zusammenarbeit mit Aviva Investors an, um traditionelle Fondsstrukturen auf dem XRP Ledger zu tokenisieren, und arbeitet dabei mit ZILO und Licuido an regulierter Emission, Verwahrung und Vertrieb.

Partner skizzieren Pläne für digitale Kapitalmärkte

ZILO gab an, dass Ripples Investition die Entwicklung von Transferagentur-Infrastruktur speziell für tokenisierte Fondsanteile unterstützen wird. Das Unternehmen betonte, dass Asset Manager digitale Aufzeichnungssysteme benötigen, die in der Lage sind, sich in Blockchain-basierte Finanzprodukte zu integrieren, ohne regulatorische Standards zu beeinträchtigen.

„Wenn Fondsstrukturen Onchain verlagert werden, benötigen Transferagenten und Asset Manager eine Infrastruktur, die tokenisierte Anteilsklassen verarbeiten kann, ohne zusätzliches operatives Risiko zu schaffen“, sagte Phil Goffin, Gründer und Chief Executive Officer von ZILO.

Licuido seinerseits erklärte, dass seine Plattform Institute befähigt, tokenisierte Assets über die reine Emission hinaus zu nutzen, indem sie Vertrieb, Abwicklung und Besitzungseinsatz innerhalb digitaler Kapitalmärkte erleichtert.

Brian Lynch, Chief Executive Officer und Mitbegründer von Licuido, bemerkte: „Tokenisierung allein löst nur einen Teil der Herausforderung bei der Erschließung von Liquidität.“ Er fügte hinzu, dass Ripples Unterstützung maßgeblich sein wird, um den Besicherungsmarkt des Unternehmens direkt auf dem XRP Ledger auszubauen.