Quartalszahlen-Rückblick: Microsoft, Meta, Qualcomm, ARM, Starbucks und Lam Research veröffentlichen Ergebnisse
Wichtige Erkenntnisse
- •Microsoft erzielte im vierten Quartal ein EPS von 4,74 $ und einen Umsatz von 90,0 Milliarden $, beides über dem Konsens, während die Kapitalausgaben auf 41,0 Milliarden $ zur Unterstützung des KI- und Cloud-Infrastrukturausbaus in die Höhe schnellten.
- •Meta Platforms meldete ein EPS von 6,18 $ und verfehlte damit die Schätzung von 7,19 $, übertraf jedoch leicht die Umsatzerwartungen mit 60,8 Milliarden $ und erhöhte seine Kapitalausgabenprognosenspanne auf 130–145 Milliarden $.
- •Trotz Übererwartungen bei EPS und Umsatz verlor die ARM-Aktie im Nachhandel 9,3 % aufgrund erhöhter Bewertungsmultiples, die die Volatilität nach den Quartalszahlen verstärkten.
- •Qualcomm verfehlte die EPS-Schätzung mit 2,21 $ gegenüber 2,23 $ knapp, übertraf jedoch die Umsatzprognosen mit 9,95 Milliarden $. Die Aktie fiel um 10,4 % und ist nun seit dem Schlusskurs-Hoch vom 26. Mai um rund 50 % im Minus.
- •Starbucks übertraf die Erwartungen deutlich mit einem EPS von 0,85 $ gegenüber einer Schätzung von 0,66 $ und einem Umsatz von 9,3 Milliarden $, was zu einem Anstieg von 7,6 % im Nachhandel führte.
Ein entscheidender Tag für die Geldpolitik bildete den Auftakt für eine umfangreiche Reihe von Unternehmensergebnissen, wobei der Nasdaq um 1,7 % nachgab, während Anleger die eingehenden Zahlen bewerteten. Die berichtenden Unternehmen stammen aus den Bereichen Technologie, Halbleiter und Konsumgüter, und mehrere gehören zu den größten Bestandteilen wichtiger US-Aktienindizes.
Microsoft (MSFT)
Microsoft meldete für das vierte Quartal einen Gewinn je Aktie (EPS) von 4,74 $ und übertraf damit die Konsensschätzung von 4,24 $. Das Ergebnis beinhaltete einen positiven Effekt von 0,27 $. Der Umsatz lag bei 90,0 Milliarden $, über der Schätzung von 87,62 Milliarden $, angetrieben durch ein Cloud-Umsatzwachstum von 27 % gegenüber dem Vorjahr. Der freie Cashflow belief sich auf 19,6 Milliarden $, ein Rückgang von 23 % im Jahresvergleich, während die Kapitalausgaben im vierten Quartal 41,0 Milliarden $ erreichten. Der starke Anstieg der Kapitalausgaben spiegelt den fortlaufenden Ausbau der Rechenzentrumsinfrastruktur von Microsoft wider, um der beschleunigten Nachfrage nach Künstlicher Intelligenz und Cloud-Computing-Diensten gerecht zu werden. Microsoft hatte zum Zeitpunkt der Berichterstattung noch keine aktualisierte Kapitalausgabenprognose veröffentlicht. Die Aktie stieg im Nachhandel um etwa 1 %.
Microsoft ist eines der größten Technologieunternehmen der Welt und ein bedeutender Bestandteil des Nasdaq Composite und des S&P 500. Seine Azure-Cloud-Plattform ist ein wichtiger Konkurrent von Amazon Web Services und Google Cloud.
Meta Platforms (META)
Meta meldete ein EPS von 6,18 $ und verfehlte damit die Schätzung von 7,19 $. Der Umsatz belief sich auf 60,8 Milliarden $, leicht über dem Konsens von 60,22 Milliarden $. Der freie Cashflow lag bei 784 Millionen $. Das Unternehmen hob seine Kapitalausgabenprognose auf eine Spanne von 130–145 Milliarden $ an, gegenüber der bisherigen Spanne von 125–145 Milliarden $. Wie Microsoft lenkt auch Meta erhebliche Investitionen in die KI-Infrastruktur, darunter Rechenzentren und Computer-Hardware, um seine KI-gestützten Werbe- und Produktinitiativen zu unterstützen. Die Aktie verlor im Nachhandel etwa 5 %.
Meta Platforms ist die Muttergesellschaft von Facebook, Instagram und WhatsApp und eine der führenden digitalen Werbeplattformen weltweit.
ARM Holdings (ARM)
ARM Holdings meldete ein EPS von 0,45 $ gegenüber einer Schätzung von 0,40 $ bei einem Umsatz von 1,29 Milliarden $ gegenüber einem Konsens von 1,26 Milliarden $. Die Aktie fiel trotz der Übererwartung im Nachhandel um 9,3 %. ARM ging im September 2023 an die Börse und wird mit im Vergleich zu vielen Halbleiter-Peers erhöhten Bewertungsmultiples gehandelt, was die Volatilität nach Quartalszahlen verstärken kann, wenn die Ergebnisse die bereits hohen Anlegererwartungen nicht übertreffen.
ARM mit Hauptsitz in Cambridge, Großbritannien, entwirft Halbleiterarchitekturen, die in der überwiegenden Mehrheit der Smartphones weltweit zum Einsatz kommen.
Lam Research (LRCX)
Lam Research meldete ein EPS von 1,82 $ und übertraf damit die Schätzung von 1,68 $. Der Umsatz lag bei 6,722 Milliarden $, über dem Konsens von 6,665 Milliarden $. Die Aktie stieg im Nachhandel um 2,5 %. Lam Research gehört zu einer konzentrierten Gruppe von Halbleiterausrüstungsherstellern – darunter ASML, Applied Materials und KLA –, deren Ergebnisse als Indikatoren für globale Investitionen in die Chipfertigung aufmerksam beobachtet werden.
Lam Research ist ein wichtiger Lieferant von Wafer-Fertigungsausrüstung für die Halbleiterindustrie.
Starbucks (SBUX)
Starbucks erzielte ein EPS von 0,85 $ und lag damit deutlich über der Schätzung von 0,66 $. Der Umsatz erreichte 9,3 Milliarden $ und übertraf damit den Konsens von 9,17 Milliarden $. Die Aktie sprang im Nachhandel um 7,6 %.
Starbucks ist die größte Coffeehouse-Kette der Welt mit Tausenden von Standorten in über 80 Ländern.
Qualcomm (QCOM)
Qualcomm meldete ein EPS von 2,21 $, knapp unter der Schätzung von 2,23 $. Der Umsatz belief sich auf 9,95 Milliarden $ und übertraf damit den Konsens von 9,68 Milliarden $. Die Aktie verlor im Nachhandel 10,4 %. Mit diesem Rückgang sind die Qualcomm-Aktien seit ihrem Schlusskurs-Hoch vom 26. Mai bei 259 $ nun um knapp 50 % gefallen. Qualcomm arbeitet daran, seine Erlösbasis über Mobilfunk-Chips hinaus auf den Automobil- und den Internet-of-Things-Markt zu diversifizieren, obwohl das Smartphone-Segment weiterhin das größte Geschäftsfeld bleibt.
Qualcomm ist ein führender Entwickler und Lieferant von Funktechnologien und Halbleitern, insbesondere bekannt für seine Snapdragon-Mobilprozessoren, die in Android-Smartphones zum Einsatz kommen.
Quelle: Investinglive