CFTC beendet FTX-Verfahren gegen Caroline Ellison und Gary Wang mit fünfjährigen Handelsverboten
Wichtige Erkenntnisse
- •Die CFTC erließ am 18. August ergänzende Vergleichsanordnungen gegen Caroline Ellison und Gary Wang und schloss damit ihre verbleibenden zivilrechtlichen Durchsetzungsverfahren gegen die beiden ab.
- •Beide erhielten fünnjährige Handelsverbote, während Ellison ein zehnjähriges und Wang ein achtjähriges Registrierungsverbot erhielt.
- •Die Aufsichtsbehörde fordert in den neuen Anordnungen keine Restitution, kein Disgorgement und keine zivilrechtlichen Geldstrafen – aufgrund der erheblichen Mithilfe der beiden in den FTX-Ermittlungen und Strafverfahren.
- •Ellison und Wang waren durch die ursprünglichen CFTC-Vergleichsanordnungen im Zusammenhang mit dem FTX-Betrug bereits verantwortlich gemacht worden; die Verletzung der angeklagten Antibetrugsbestimmungen bleibt ihnen dauerhaft untersagt.
- •Ihre Sanktionen folgen auf ähnliche Beschränkungen gegen den ehemaligen FTX-Technikchef Nishad Singh, während die mit FTX verbundenen Insolvenzzahlungen an Gläubiger weiterlaufen.
Die Commodity Futures Trading Commission hat ihre zivilrechtlichen Durchsetzungsverfahren gegen die ehemaligen FTX-Insider Caroline Ellison und Gary Wang abgeschlossen, fünnjährige Handelsverbote verhängt und nach jahrelanger Zusammenarbeit mit den Ermittlern auf die Forderung zusätzlicher Geldstrafen verzichtet.
Das US-Bezirksgericht für den südlichen Bezirk von New York erließ am 18. August ergänzende Vergleichsanordnungen gegen Ellison und Wang. Ellison erhielt zusätzlich ein zehnjähriges CFTC-Registrierungsverbot, während Wang für acht Jahre von der Registrierung ausgeschlossen wurde. Beide müssen die Zusammenarbeit mit der Aufsichtsbehörde fortsetzen.
Zusammenarbeit prägt die endgültigen CFTC-Sanktionen
Die Handels- und Registrierungsbeschränkungen gelten seit dem 23. Dezember 2022, als das Gericht die ursprünglichen Vergleichsanordnungen erließ, mit denen Ellison und Wang für Verstöße im Zusammenhang mit dem FTX-Betrug verantwortlich gemacht wurden.
Ellison, die ehemalige CEO von Alameda Research, wurde in zwei Punkten des CFTC-Betrugs verantwortlich gemacht. Wang, FTX-Mitgründer und ehemaliger Chief Technology Officer, wurde in einem Betrugspunkt verantwortlich gemacht. Beiden wurde dauerhaft untersagt, gegen die im Verfahren angeklagten Antibetrugsbestimmungen des Commodity Exchange Act zu verstoßen.
Mit den neuen Anordnungen fordert die CFTC weder Restitution noch Disgorgement noch zivilrechtliche Geldstrafen. Die Behörde verwies auf die erhebliche Mithilfe der beiden bei ihren FTX-Ermittlungen und den parallelen Strafverfahren sowie auf eine strafrechtliche Einziehungsanordnung über 11,02 Milliarden US-Dollar, für die sie gesamtschuldnerisch haften. Damit konzentrieren sich die verbleibenden Maßnahmen der Aufsichtsbehörde auf Handels- und Registrierungsbeschränkungen statt auf zusätzliche finanzielle Sanktionen – nachdem die zentralen tatsächlichen Feststellungen in dem Fall bereits seit fast zwei Jahren bestanden.
Der Ausgang folgt auf eine ähnliche Einigung mit dem ehemaligen FTX-Technikchef Nishad Singh, dem im April ein fünfjähriges Handelsverbot und ein achtjähriges Registrierungsverbot auferlegt sowie die Herausgabe von 3,7 Millionen US-Dollar angeordnet wurde.
Ellison und Wang halfen, die Anklage gegen Bankman-Fried aufzubauen
Ellison und Wang bekannten sich im Dezember 2022 gegenüber bundesrechtlichen Strafvorwürfen schuldig und wurden zu zentralen kooperierenden Zeugen gegen Sam Bankman-Fried.
Wang sagte über Softwareprivilegien aus, die Alameda den Zugriff auf Kundengelder von FTX ermöglichten, während Ellison schilderte, wie das Handelsunternehmen Kundenvermögen verwendete und welche Rolle Bankman-Fried bei der Steuerung des Vorgehens spielte. Ihre Mithilfe trug dazu bei, dass die Staatsanwaltschaft die Verurteilung erreichte, die schließlich zu Bankman-Frieds 25-jähriger Haftstrafe führte.
Ellison erhielt im September 2024 eine zweijährige Haftstrafe. Sie verbrachte rund 11 Monate im Gefängnis, bevor sie in eine Form des offenen Strafvollzugs (Community Confinement) verlegt wurde, und kam im Januar 2026 nach rund 14 Monaten aus der Bundeshaft frei. Wang erhielt im November 2024 eine Strafe in Höhe der bereits verbüßten Haftzeit, nachdem die Staatsanwaltschaft seine umfangreiche Zusammenarbeit anerkannt hatte.
Die CFTC-Beschränkungen kommen, nachdem auch die SEC damit begonnen hatte, zivilrechtliche Urteile gegen Ellison, Wang und Singh abzuschließen – darunter ein zehnjähriges Officer-and-Director-Verbot für Ellison sowie achtjährige Verbote für Wang und Singh. Da die Verfahren von CFTC und SEC weitgehend abgeschlossen sind, steht die verbleibende rechtliche Lage der früheren Führungskräfte nun im Zeichen der langfristigen Folgen ihrer Schuldbekenntnisse, einschließlich fortdauernder Mitwirkungspflichten und Branchenverbote.
FTX-Durchsetzung läuft aus, während Gläubiger Gelder zurückerhalten
Während die Verfahren gegen die Einzelpersonen auslaufen, geht die finanzielle Aufarbeitung von FTX weiter. Die CFTC hatte zuvor ein Urteil über 12,7 Milliarden US-Dollar gegen FTX und Alameda erwirkt, das sich aus 8,7 Milliarden US-Dollar Restitution und 4 Milliarden US-Dollar Disgorgement für die Geschädigten zusammensetzt.
Die Insolvenzmasse von FTX ist unterdessen bei den Ausschüttungen weiter vorangeschritten; eine weitere Auszahlungsrunde für Gläubiger ist für den 31. Juli angesetzt, während wiedererlangte Vermögenswerte weiterhin an anerkannte Anspruchsberechtigte zurückfließen.
Bankman-Frieds strafrechtliches Urteil bleibt bestehen, nachdem der Second Circuit im Juni seine Verurteilung und die 25-jährige Haftstrafe bestätigt hatte.
Für Ellison und Wang bringen die ergänzenden Anordnungen vom August die verbleibenden Durchsetzungsmaßnahmen der CFTC gegen sie zum Abschluss, während ihre fortbestehenden Mitwirkungspflichten unverändert fortgelten.
