Castor Maritime hat ihren Kamsarmax-Massengutfrachter Magic Starlight in ein von Fearnley Securities arrangiertes Joint Venture überführt, wobei sie 18,75 Mio. USD in bar erhielt und eine 30-prozentige Beteiligung an dem Schiff behielt.

Der an der Nasdaq notierte, von Petros Panagiotidis geführte Reedereieigentümer gründete das Investitionsvehikel mit Drittanlegern, die von Fearnley Securities zusammengeführt wurden. Die Transaktion wurde in diesem Monat mit der Übergabe des 2015 gebauten Massengutfrachters an das Joint Venture abgeschlossen.

Der Kauf wurde durch Bargeldeinlagen der Partner und ein nachhaltigkeitsgebundenes Senior-Darlehen in Höhe von 11,5 Mio. USD von einer ungenannten europäischen Bank finanziert. Die Finanzierung ist durch eine erstrangige Hypothek auf die Magic Starlight gesichert und wird von Castor garantiert. Nachhaltigkeitsgebundene Darlehen haben sich in der Schifffahrt zu einem immer gängigeren Finanzierungsinstrument entwickelt, da Reedereien mit immer strengeren Umweltvorschriften konfrontiert sind, darunter auch die Anforderungen der Internationalen Seeschifffahrts-Organisation zur Kohlenstoffintensität.

Castor erklärte, dass das Unternehmen im dritten Quartal mit einem Nettogewinn von rund 2,9 Mio. USD rechnet, ohne Transaktionskosten. Die Struktur ermöglicht dem Unternehmen, eine sofortige Barrendite zu erzielen und gleichzeitig eine Minderheitsbeteiligung an dem Schiff beizubehalten – ein Finanzierungsansatz, den mehrere börsennotierte Massengutreedereien genutzt haben, um während zyklischer Schwankungen der Vermögenswerte Bilanzkapazität freizusetzen.

Das Geschäft folgt auf Castors Rückkehr auf den Gebrauchtmarkt, bei dem das Unternehmen knapp 80 Mio. USD für zwei moderne Kamsarmax-Schiffe ausgab. Im Juni übernahm das Unternehmen die 2023 gebaute Magic Jupiter, die für 37,5 Mio. USD erworben wurde, und die 2024 gebaute Magic Saturn, die für 41,9 Mio. USD gekauft wurde. Beide Käufe wurden aus Eigenmitteln finanziert. Kamsarmax-Schiffe, typischerweise mit rund 82.000 dwt, sind Arbeitstiere des Trockenmassengutverkehrs und bedienen Routen für den Transport von Bauxit, Getreide, Kohle und Eisenerz.

Castor hatte im Januar außerdem eine Sale-and-Leaseback-Vereinbarung für den 2013 gebauten Kamsarmax Magic Perseus getroffen.

Nach der Magic-Starlight-Transaktion umfasst Castors Flotte 11 Schiffe mit einer Gesamtkapazität von rund 900.000 dwt, einschließlich des gemeinsam bewirtschafteten Schiffes.

Castor hat sich auch über den direkten Schiffsbesitz hinaus weiterentwickelt. Ende 2024 zahlte das Unternehmen 182,8 Mio. Euro für eine Mehrheitsbeteiligung an dem an der Frankfurter Börse notierten MPC Capital. Die Investment- und Betriebsgruppe, die als MPC Oceanic umfirmiert werden soll, unterstützt rund 500 Schiffe und Energieanlagen und kontrolliert den an der Osloer Börse notierten Feeder-Reedereieigentümer MPC Container Ships. Die Übernahme markierte einen bemerkenswerten Wandel Castors hin zu einem breiteren maritimen Asset Management.

Quelle: Splash247