Bitcoin notierte am Freitag zwischen rund 81.000 $ und 82.000 $, während der Ölpreis in die Höhe schoss, der Volatilitätsindikator der Wall Street ausbrach und die Tech-Verluste sich vertieften – wenige Tage vor dem 39. Jahrestag des Börsencrashs von 1987 (Black Monday) in der kommenden Woche. ZEC führte eine breite Erholung der Kryptowährungen an, obwohl Krypto-Exchange-Traded-Funds weiterhin Mittelabflüsse verzeichneten. CoinDesk begleitete die Handelssession in einem Liveblog; die Einträge unten erscheinen in umgekehrt chronologischer Reihenfolge, beginnend mit den neuesten Ereignissen.

VIX schießt in die Höhe, Nasdaq verliert 2 % vor dem Jahrestag des Black Monday

Ob Zufall oder nicht: Am kommenden Montag jährt sich der Black Monday zum 39. Mal – der Börsencrash vom 19. Oktober 1987, an dem der S&P 500 um mehr als 20 % abstürzte, bis heute der steilste prozentuale Tagesverlust in der Geschichte des Index. Damit ist der Freitag der 39. Jahrestag des Freitags vor dem Crash von 1987.

Der Nasdaq fiel an diesem Tag um 2,15 % – keineswegs so dramatisch wie der Rückgang des S&P 500 um 5 % vor 39 Jahren. Der Volatilitätsindex (VIX), oft als „Angstbarometer“ des Marktes bezeichnet, stieg um 22 %. Der aus den Preisen von S&P-500-Optionen abgeleitete Index spiegelt die Erwartungen der Anleger hinsichtlich der Volatilität der nächsten 30 Tage wider.

Während der Session kursierten Gerüchte, ein Marktteilnehmer sei aus seinen Positionen gedrängt worden, was jedoch nicht bestätigt wurde (X-Beitrag).

Bitcoin bewegte sich von seinen Tiefständen weg, blieb aber innerhalb von 24 Stunden um 1 % im Minus bei 81.500 $.

Aktienverluste verdoppeln sich, während Bitcoin versuchen will, sich zu entkoppeln

Weniger als 90 Minuten vor dem Ende der letzten Handelssession der Woche notierte derdaq bei Tagestiefstständen, 2,3 % im Minus, während der S&P 500 1,25 % verlor.

Was ein moderat negativer Tag gewesen war, entwickelte sich zu einem Abverkauf, als die Ölpreise innerhalb weniger Stunden um etwa 3 $ pro Barrel sprangen. WTI-Rohöl, der US-Ölbenchmark, stieg um 3,8 % auf 101,70 $.

Staatsanleihen, die Anfang der Woche davon profitiert hatten, dass bei sinkenden Aktien Gelder in Anleihen floss, fanden am Freitag keine Käufer. Die Rendite zehnjähriger US-Staatsanleihen notierte nahe dem Tageshoch bei 5,112 %.

Nachdem Bitcoin zunächst gemeinsam mit den Aktien gefallen war, versuchte er am Nachmittag, sich zu stabilisieren, während sich die Aktienverluste vertieften. Er notierte bei 81.350 $, 1 % unter dem Stand von 24 Stunden zuvor.

Krypto-Aktien unter Druck, während Öl steigt und die Zinsen anziehen

Nach einem zunächst langsamen Anstieg ging der Ölpreis binnen Minuten fast senkrecht nach oben, wobei WTI-Rohöl mehr als 3 % auf ein Einmonatshoch von 101 $ pro Barrel stieg – ein Gewinn von 16 % in den vergangenen zehn Tagen. Es gab Berichte, wonach die Ost-West-Ölpipeline Saudi-Arabiens, die Rohöl von der Golfküste des Königreichs zu Exportterminals am Roten Meer transportiert, Ziel eines Angriffs geworden sei.

Die Renditen US-amerikanischer Staatsanleihen reagierten; die zehnjährige Rendite stieg um 3,5 Basispunkte auf 5,125 %, nachdem sie zuvor auf 5,07 % gefallen war. Der Nasdaq lag 1,5 % im Minus, und Bitcoin gab auf 81.300 $ nach.

Kryptovereign Aktien verzeichneten schwere Verluste: Strategy (MSTR) fiel um 9,2 % auf 136,76 $, Securitize (SECZ) rutschte um 13,4 % ab, Coinbase (COIN) verlor 3,5 % auf 173,21 $, Circle (CRCL) gab 4 % auf 82,25 $ nach und Bullish (BLSH) fiel um 5,9 % auf 29,48 $.

Öl erreicht unauffällig ein Einmonatshoch

Zu Beginn der Session stieg das Frontmonatskontrakt WTI-Rohöl auf ein Einmonatshoch von 99,40 $ pro Barrel, ein Plus von 1,5 % am Tag, wobei sich ein Großteil der Bewegung innerhalb weniger Minuten ergab – allerdings gab es keine konkrete Nachricht, die den Markt erreicht hatte.

Die Bewegung könnte den Anleihemarkt beunruhigt haben, wo die Renditen US-amerikanischer Staatsanleihen binnen einer Stunde von Verlusten zu Gewinnen drehten. Die Bestände an US-Raffinerieprodukten – Benzin und Destillate – bleiben derweil laut Regierungsdaten auf Zehntjahrestiefständen.

Der Nasdaq pendelte nahe seinem Tagestief, 1,4 % im Minus, während Bitcoin sich im Bereich von 81.500 $ hielt.

Bitcoin dreht nach unten, während die Tech-Verluste wachsen

Nach einer volatilen Woche an Aktien- und Anleihemärkten begann der Freitag langsam, doch gegen Ende des US-Morgens beschleunigten sich die Verluste. Der Nasdaq fiel um 1,2 %, angeführt von kräftigen Einbrüchen bei den bekannten KI-bezogenen Werten.

Unter den Magnificent 7 – der Gruppe der US-Megacap-Techaktien – drehte Tesla nach dem Roadster-Event am Vorabend ins Minus, nachdem sie mit kräftigen Gewinnen eröffnet hatte. Apple war der einzige Gewinner der Gruppe, mit einem Plus von 1,1 %.

Der Verkauf griff auf Krypto über, wo Bitcoin innerhalb von 30 Minuten um rund 1 % auf 81.500 $ nachgab. Festverzinsliche Wertpapiere fanden Käufer, wobei die Rite zehnjähriger US-Staatsanleihen nach einem zwischenzeitlichen Anstieg auf 5,13 % kaum im Minus bei 5,08 % lag.

Neocloud-Erholung erweist sich als kurzlebig, CoreWeave fällt 8 %

Nach Tagen unerbittlichen Verkaufs erholtten sich die Neoclouds – ehemalige Bitcoin-Miner, die zu Rechenzentrumsanbietern für den schnell wachsenden KI-Sektor geworden sind – am Donnerstag kräftig, wobei viele den Handelstag nach scharfen anfänglichen Einbrüchen im Plus abschlossen.

Am Freitag setzte der Verkaufsdruck jedoch wieder ein. CoreWeave (CRWV) fiel um 8 % und dehnte seinen Wochenverlust auf mehr als 20 % aus. Hut 8, IREN, CleanSpark, Keel Infrastructure und Cipher Mining verloren jeweils rund 6 %.

In einer Notiz am Friday argumentierte Goldman Sachs, dass die Ausweitung der Spreads bei Hochzinsanleihen eine KI-Geschichte sei: Nicht-KI-bezogene Spreads waren diese Woche kaum höher, während sich KI-bezogene Spreads um 25 Basispunkte ausweiteten.

„Wir sehen KI-bezogene Unternehmensanleihen – sowohl von Neoclouds als auch von Unternehmen mit erheblicher Exposition gegenüber Frontier-Labs – im Zentrum der Debatte über Finanzierungskosten“, sagte die Bankenökonomin Amanda Lynam.

New Yorker City Comptroller fordert Anthropic zum Aufschub des Börsengangs auf

New York City Comptroller Mark Levine schrieb diese Woche an Anthropic-CEO Dario Amodei und forderte das KI-Unternehmen auf, seinen geplanten Börsengang auszusetzen.

„Ich schreibe, um Anthropic zu bitten, den geplanten Börsengang auszusetzen, bis das Unternehmen die von ihm selbst aufgeworfenen Fragen zu KI-Sicherheit, Governance und Entwicklungstempo vollständig und transparent adressiert hat“, schrieb Levine in dem Brief.

Er wies darauf hin, dass er als Comptroller als Anlageberater, Verwahrer und Treuhänder der New Yorker Pensionsfonds mit mehr als 325 Milliarden $ an Vermögenswerten fungiert.

KI-bezogener Abverkauf setzt sich im frühen Freitagshandel fort

Der Technologiesektor hatte am Donnerstag den Abgrund hinter sich gelassen, doch im US-Handel am Freitagmorgen setzte der Verkauf erneut ein. Der Nasdaq sackte um 0,7 % ab, während der weniger KI-fokussierte S&P 500 flach notierte und der Dow Jones Industrial Average um 0,7 % stieg.

Micron, Intel, AMD, Dell, SanDisk und KLA Tencor gehörten zu den Werten mit Verlusten von 3 % bis 5 %. Die Rückgänge bei den Magnificent 7 fielen moderater aus, und Tesla stieg sogar leicht nach ihrer Fliegende-Autos-Demo am Vorabend.

Bitcoin notierte unauffällig nahe 82.000 $, 2 % über dem Stand von 24 Stunden zuvor.

Strive nimmt 630 Millionen $ mit aufgestockter Vorzugsaktienemission auf

Das Bitcoin-Treasury-Unternehmen Strive (ASST) stockte die Emission seiner neuen, renditestarken Vorzugsaktie SATS von 5 auf 7 Millionen Aktien auf und legte das Papier zu 90 $ je Aktie auf, was einen Bruttoerlös von 630 Millionen $ ergab, wie aus einer Pressemitteilung hervorgeht.

Zu 90 $ läge die effektive Rendite der Aktie, die eine Dividende von 15 % zahlt, bei 16,67 %.

Strategy deklariert bedingte Tagesdividende für STRC ab 1. November

Strategy, das von Michael Saylor geführte Unternehmen, deklarierte eine bedingte Tagesdividende für seine renditestarke Vorzugsaktie STRC, die am 1. November beginnen soll, wie aus einer Form-8-K-Einreichung hervorgeht.

Das Unternehmen hatte vor Wochen angekündigt, die STRC-Dividende von monatlich auf täglich umzustellen – eine Änderung, die einer laufenden Aktionärsabstimmung unterliegt, deren Ergebnis für den 28. Oktober erwartet wird. Die Deklaration am Freitag hängt davon ab, dass die Abstimmung die Umstellung auf Tageszahlungen billigt.

Auch wenn sich STRC von den panischen Tiefständen des Frühsommers kräftig erholt hat, notiert die Aktie weiterhin knapp unter dem Nennwert – der letzte Schlusskurs lag bei 99,53 $ –, was Saylor und sein Team daran hindert, Kapital für Bitcoin-Käufe durch die Ausgabe weiterer Aktien aufzunehmen.

Warsh schließt Zinserhöhung im Oktober nicht aus, die Märkte aber weitgehend schon

„Ich urteile nicht im Voraus über Sitzungen“, sagte Fed-Chef Kevin Warsh während eines abendlichen Kamingesprächs bei einer IWF-Veranstaltung. „Ich halte es nicht für sinnvoll, jetzt zu sagen, was ich in den anstehenden Sitzungen tun werde.“

„Es ist ein neues Kapitel bei der Fed, und wir sind in diesem Geschäft nicht mehr tätig“, fügte er hinzu.

Warsh verteidigte die Zinserhöhung im September als notwendigen Schritt zur Abkühlung der Inflation. Er sagte, der KI-Boom sei das wichtigste Geschehen für die globalen Volkswirtschaften und dürfte Preisaufdruck erzeugen. Produktivitätsgewinne werden kommen, sagte er, aber der Weg werde holprig sein.

Die Renditen endeten moderat höher im Vergleich zum Vortagesschluss, die zehnjährige US-Rendite stieg um 2,9 Basispunkte auf 5,12 %. Die marktimplizierten Wahrscheinlichkeiten einer Fed-Zinserhöhung im Oktober sanken auf 15 % von nahezu 45 % in den Momenten nach dem CPI-Bericht am Mittwoch.

Binance-Chefin Catherine Chen sagt, der Krypto-Abverkauf nach dem Inflationsbericht sei vorübergehend

Der jüngste, inflationsgetriebene Krypto-Abverkauf sei eine kurzfristige Reaktion und kein Zeichen tieferer Probleme, sagt Catherine Chen, Leiterin des Institutionengeschäfts bei Binance.

„Der CPI-bedingte Abverkauf ist ein Stimmungsschock, kein struktureller Bruch“, sagte Chen mit Blick auf den Consumer Price Index, ein Maß für die US-Inflation.

Chen erwartet, dass die Inflation um den Oktober herum ihren Höhepunkt erreicht, mit möglicherweise klareren Abkühlungssignalen im März 2027, und sagte, niedrigere Energiepreise und nachlassende Inflation könnten den Krypto-Märkten letztlich bei der Erholung helfen.

„Ein schwieriger Handelstag bestimmt nicht die Aussichten für die nächsten Monate“, fügte Chen hinzu. „Das Fenster für Entlastung könnte sich bereits nähern.“

ZEC steigt 11 %, obwohl sein ETF 15 Millionen $ verliert

Bitcoin kletterte am Freitag wieder über 82.000 $, einen Tag nach einem kurzen Sturz unter 80.000 $, während ZEC, der native Token des datenschutzorientierten Zcash-Netzwerks, eine breite Krypto-Erholung mit einem 11-%-Sprung auf rund 1.230 $ anführte – obwohl Anleger Geld aus dem einzigen US-ETF des Tokens abzogen.

SOL und Ether gewannen jeweils mehr als 3 %, auf rund 106 $ bzw. 2.450 $, während DOGE und XRP zwischen 2 % und 3 % zulegten. BNB, HYPE und TRX stiegen um etwa 1 %, und Bitcoin legte nahezu 1 % zu, laut CoinDesk-Daten.

Die Erholung hat die ETFs noch nicht erreicht. Der US-Spot-ZEC-Fonds verlor am Donnerstag etwa 15 Millionen $, seinen fünften Abfluss in diesem Monat, laut SoSoValue-Daten. Ether-Fonds gaben rund 60 Millionen $ ab, und SOL-Fonds verloren fast 10 Millionen $, ihr neunter Abflugtag in Folge, während XRP-Fonds einen geringen Abfluss verzeichneten.

Bitcoin-ETFs zogen netto 5 Millionen $ an, ein magerer Zustrom nach dem Abfluss von 261 Millionen $ am Mittwoch. Ein zweiter Tag in Folge mit Zuflüssen in Bitcoin-ETFs wäre das erste Zeichen dafür, dass die Erholung von 80.000 $ Käufer im Rücken hat.

Quelle: CoinDesk