Bitcoin-Nachrichten

Bitcoin (BTC) handelte am Montag nahe $65.000 und lag damit etwa 4% über dem Stand vom Freitag, während technologiebezogene Aktien mit KI-Bezug unter Druck gerieten. Nvidia fiel um 4.8%, doch Gewinne oder Stabilität bei Apple, Microsoft und Google halfen, den Nasdaq in etwa unverändert zu halten. Vor diesem Hintergrund richteten Krypto-Händler ihren Fokus auf die Entscheidung der Federal Reserve in dieser Woche und die bevorstehenden Inflationsdaten, da Zinserwartungen die Dollar-Liquidität, Renditen von US-Staatsanleihen und die Nachfrage nach Risikoanlagen einschließlich Krypto beeinflussen können.

Auch Ethereum legte zu und erreichte den höchsten Stand seit fast zwei Monaten, während das ETH-BTC-Verhältnis auf ein Dreimonatshoch stieg. Tom Lee bezeichnete diese Entwicklung als konstruktiv für die breitere Risikobereitschaft. LMAX-Stratege Joel Kruger sagte, die Widerstandsfähigkeit von Bitcoin stütze die These einer geringfügigen Entkopplung von traditionellen Risikoanlagen, fügte jedoch hinzu, dass BTC über $67.300 ausbrechen müsse, um einen neuen Ausbruch aus der Handelsspanne zu bestätigen. Dieses Niveau bleibt ein zentraler Fokus der Bitcoin-Marktberichterstattung.

Nansen-Marktstratege Nicolai Sondergaard sagte, der Erholung fehle Überzeugungskraft und sie könne nachlassen, falls die Spot-Nachfrage nicht zurückkehre. On-Chain-Daten zeigen, dass in der vergangenen Woche rund 9.000 BTC von Börsen abgezogen wurden. Daten zum Open Interest bei Derivaten deuten jedoch darauf hin, dass das Engagement in Bitcoin-Futures während der Preiserholung zurückging, was eher auf reduziertes Risiko als auf neuen bullischen Leverage hinweist. Orderbuchdaten tendierten ebenfalls netto zur Verkaufsseite und untermauern die Einschätzung, dass der Markt ohne einen starken marginalen Käufer in einer Spanne gefangen bleibt.

Sondergaards Basisszenario sieht eine Korrektur in Richtung $52.000 bis $58.000 vor, sofern Stablecoin-Zuflüsse an Börsen nicht wieder einsetzen, Käufe von Spot-Bitcoin-ETFs nicht anhalten und verlustreiche Verkäufe langfristiger Halter nicht stoppen. Stablecoin-Zuflüsse werden häufig als Indikator für einsetzbare Liquidität am Kryptomarkt beobachtet, während Spot-ETF-Flüsse zeigen, ob regulierte Anlageprodukte eine anhaltende Nachfrage hinzufügen. In diesem Rahmen wird die aktuelle Bewegung eher als Positionierung denn als Bestätigung einer Umkehr aus einer Bärenmarktstruktur betrachtet.

Das makroökonomische Ereignisrisiko ist in dieser Woche ungewöhnlich stark konzentriert, da die Federal Reserve, die Bank of Japan und die Bank of England alle politische Entscheidungen ankündigen sollen. Bitcoin bewegte sich um $65.000, nachdem die Handelsspanne am Wochenende unter 2% gelegen hatte, während Rohöl über $100 pro Barrel blieb. Die CME-FedWatch-Preisbildung zeigte eine Wahrscheinlichkeit von 36.3% für eine Zinserhöhung im Juli und eine Chance von 80% auf eine Straffung bis September, wodurch der Fokus auf Kevin Warshs Einschätzungen zu Inflation und Energiekosten rückte.

Die Quoten an Prognosemärkten setzten die Wahrscheinlichkeit einer unveränderten Entscheidung der Bank of Japan bei 98% an, auch wenn eine unerwartete japanische Zinserhöhung eine Auflösung von Carry Trades wiederbeleben könnte. Auch von der Bank of England wird erwartet, die Zinsen hoch zu halten, was die Aussicht auf kurzfristige Liquiditätserleichterung begrenzt.

Die Derivatepositionierung vor den geldpolitischen Entscheidungen ist auf Aufwärtsexposure ausgerichtet. Börsendaten von Deribit zeigen, dass sich rund $5 Milliarden an Open Interest in Bitcoin-Calls auf die Ausübungspreise von $70.000 und $72.000 konzentrieren, was etwa 18% des gesamten Optionsbuchs der Plattform von $28 Milliarden entspricht. Das breitere Put-Call-Verhältnis für Bitcoin-Optionen sank von 0.76 Ende Juni auf 0.52 bis zum 24. Juli, was bedeutet, dass bullische Calls bärische Puts um nahezu zwei zu eins übertreffen.

Diese Optionsschieflage deutet darauf hin, dass institutionelle Händler für einen möglichen Short Squeeze positioniert sind, falls die Fed keine hawkishe Überraschung liefert. Unter derselben Positionierung würde die Spanne von $70.000 bis $72.000 als nächstes wichtiges Liquiditätsziel gelten.

Kurzfristige Absicherungsaktivitäten zeigen jedoch, dass Händler weiterhin vorsichtig bleiben. Der Orderflow bei Deribit deutet darauf hin, dass der Kauf schützender Puts hauptsächlich im Bereich von $62.000 bis $63.000 konzentriert ist, wobei Marktteilnehmer diesen Bereich vor den Ankündigungen der Fed und der BOJ als institutionelle Nachfragezone betrachten. Sollte Warsh anhaltende, energiegetriebene Inflation betonen und zusätzliche Straffung signalisieren, könnten die Renditen von US-Staatsanleihen und der Dollar steigen, was potenziell eine weitere Runde des Deleveragings im Kryptomarkt auslösen könnte.

In diesem Szenario würde die Unterstützungszone von $61.800 bis $63.100 laut der Quellenanalyse wahrscheinlich die erste Welle von Kaufgeboten aufnehmen. Eine hawkishe Überraschung würde zudem den Altcoin-Markt belasten, wo dünnere Orderbücher Abwärtsbewegungen in Risk-off-Phasen häufig verstärken.

Der verbleibende Katalysatorenkalender ist ebenfalls dicht gefüllt, da US-Makrodaten und Quartalszahlen großer Technologieunternehmen rund um die Fed-Entscheidung anstehen. Daten zu den Kern-Persönlichen Konsumausgaben und zum BIP des zweiten Quartals werden am 30. Juli erwartet, gefolgt von Ergebnissen von Microsoft, Meta, Apple und Amazon. Am 31. Juli laufen Bitcoin- und Ether-Optionen im Umfang von rund $13 Milliarden bis $14 Milliarden aus, was Pin-Risiken und das Potenzial für gamma-getriebene Volatilität erhöht, da Händler und Dealer Absicherungen um stark besetzte Ausübungspreise anpassen.

Händler werden außerdem beobachten, ob die Zuflüsse in Spot-Bitcoin-ETFs nachhaltig positiv werden und ob langfristige Halter ihre Ausschüttungen verlangsamen. Bis diese Bedingungen zusammenkommen, wirkt die Marktstruktur laut der Quelle eher wie ein risikoreicher Positionierungs-Reset als wie die Bestätigung eines Trendwechsels in Richtung eines neuen Allzeithochs.

Um 02:34 UTC bewertete COINOTAGs proprietäre, aus 42 Indikatoren zusammengesetzte S/R-Scoring-Engine die Bitcoin-Unterstützung bei $63.021 mit 84/100, getragen durch die Konfluenz von Fibo 0.214, S1 und POC. Der Widerstand bei $66.449 erhielt auf Basis von BB Upper, R2, Donchian Upper und Swing High Inputs eine Bewertung von 69/100. Eine nähere obere Begrenzung bei $64.178 erhielt eine Bewertung von 68/100 auf Grundlage von Ichimoku Kijun, EMA 20, ATR Upper und EMA 50.

Aggregierte Derivatedaten zeigten eine Perpetual-Funding-Rate von 0.0021%, ein Open Interest nahe $12.45 Milliarden und ein Long-Short-Konto-Verhältnis von 1.89, was auf eine überfüllte bullische Positionierung vor dem Hintergrund eines von COINOTAG als bärisch beschriebenen Trends hindeutet. Bei einem Fear-and-Greed-Wert von 29 und einem MACD, der Abwärtsmomentum bestätigt, bleibt die Stimmung laut der Quelle ängstlich. COINOTAG erklärte, die Einschätzung sei bärisch, solange der Preis unter $64.178 gedeckelt bleibe, und ein entscheidender Bruch unter $63.021 würde den Weg in Richtung $60.972 öffnen.

COINOTAG erklärte, keine Finanzberatungsdienste anzubieten. Der Inhalt dient ausschließlich Informationszwecken und sollte nicht als Anlageberatung betrachtet werden. Investitionen in Kryptowährungen sind mit hohen Risiken verbunden.