Bitcoin verzeichnete an einem einzigen Tag Nettomittelabflüsse von 14.942 BTC von Börsen – der höchste Tageswert seit fünf Wochen –, wie Santiment Intelligence berichtet. Die Bewegung erfolgte unmittelbar vor der Entscheidung der Federal Reserve am Mittwoch und den Veröffentlichungen von BIP- und PCE-Daten am Donnerstag – der PCE-Index ist das Inflationsmaß, das die US-Notenbank am genauesten verfolgt. Die On-Chain-Signale kamen gemeinsam mit zwei weiteren bemerkenswerten Datenpunkten: Glassnode meldete, dass Bitcoin in den vergangenen Wochen den S&P 500 übertroffen habe, während Analyst Darkfost eine Rückkehr seines Marktstimmungsindex in den negativen Bereich verfolgte.

Börsenabflüsse rücken die 80.000-$-Stütze in den Fokus

Santiment Intelligence, das Wallet-Aktivitäten verfolgt und die Netto-Bewegung von Bitcoin von Börsen misst, berichtete, dass Inhaber vor mehreren wichtigen Wirtschaftsveröffentlichungen Coins von den Handelsplattformen abgezogen hatten. Solche Abflüsse verringern die Börsenbestände – den Pool von Coins, der auf Handelsplattformen sofort verkauft werden kann –, weshalb On-Chain-Analysten diese Kennzahl routinemäßig als Indikator für das Verhalten der Inhaber beobachten. Das Unternehmen markierte 80.000 $ als erstes Preisniveau, das verteidigt werden muss, falls makroökonomische Entwicklungen Verkaufsdruck auslösen.

Laut der Analyse könnte der Kurs Richtung 82.500 bis 84.000 $ zurückspringen, wenn Bitcoin dieses Niveau hält, während das Börsenangebot weiter sinkt. Ein deutlicher Fall unter rund 79.000 $ würde dieses Szenario jedoch schwächen. Santiment bezeichnete auch eine Rückeroberung von 82.500 $ nach den Wirtschaftsveröffentlichungen als stärkere Bestätigung einer Erholung.

Glassnode verfolgt Bitcoins Performance und RSI-Strategie

Glassnode meldete derweil, dass Bitcoin in den vergangenen Wochen den S&P 500 übertroffen habe und dabei mehr Gewinntage als Verlusttage verzeichnete. Das markierte eine bemerkenswerte Wende gegenüber Juni, als Bitcoin an nur einem von fünf Handelstagen gewann – seine schwächste Phase seit über fünf Jahren.

Das Analyseunternehmen teilte zudem eine backgetestete Bitcoin-Handelsregel auf Basis des 30-Tage-Relative-Stärke-Index (RSI) der profitablen Entitäten mit – also des Anteils der Inhaber, deren Coins über ihrem Anschaffungswert liegen. Der RSI ist ein weit verbreiteter Momentum-Indikator mit einer Skala von 0 bis 100. Die Strategie kauft, wenn der Indikator einen bestimmten Schwellenwert nach oben kreuzt. Seit Juli 2023 verzeichnete die Regel einen maximalen Drawdown von 20 %, verglichen mit 53 % beim reinen Halten von Bitcoin. Der maximale Drawdown misst den steilsten Rückgang von Hoch zu Tief, den eine Strategie erleidet, und Backtest-Zahlen beschreiben die historische Performance und nicht zukünftige Ergebnisse. Glassnode nannte den im Backtest verwendeten Schwellenwert nicht.

Darkfost misst sich verschlechternde Bitcoin-Marktstimmung

Analyst Darkfost berichtete, dass der Bitcoin Unified Sentiment-Index wieder in den negativen Bereich zurückgekehrt sei, bei -11 liege und weiter falle. Das deutet auf eine schwächere Stimmung im Vergleich zu früheren Werten hin. Darkfost bezeichnete das aktuelle Niveau als relativ neutral, wies jedoch auf eine klare Verschlechterung der Gesamtmarktstimmung hin.

Der Index umfasst eine Spanne von +100 bis -100 und kombiniert den Fear and Greed Index mit CoinGeckos Sentiment-Check. Beide Eingangswerte werden über ein rollierendes Ein-Jahres-Fenster normalisiert. Auf dieser Skala liegt jeder Wert unter null im negativen Bereich, sodass der jüngste Stand eine Richtungsänderung markiert, auch wenn er weit von den Extremen entfernt ist.

Der aktuelle Wert platziert die Bitcoin-Stimmung im negativen Bereich, gerade wenn sich die Trader auf die Entscheidung der Federal Reserve und die Wirtschaftsdaten am Donnerstag konzentrieren. Wie sich das Kursgeschehen rund um die 80.000-$-Marke verhält – und ob das Börsenangebot weiter schrumpft –, wird zu den beobachteten Datenpunkten gehören, sobald die Makro-Ergebnisse vorliegen.