Die US-Spot-Bitcoin-ETFs verzeichneten am Mittwoch, den 7. Oktober,Nettoabflüsse von 484,9 Millionen Dollar – ihren größten EinTag-Abfluss seit Juni, laut Daten von Farside Investors. Die Rückgaben kehrten die Zuflüsse der vorherigen Sitzung um und zernichteten die earlier Oktober-Gewinne der Fonds, wodurch die monatlichen Flüsse negativ wurden.

Die Abflüsse kamen, als der Bitcoin-Kurs nachließ und die Kryptowährung unter 83.000 Dollar rutschte. Die Umkehr fiel mit erneuter Verkaufsdruck auf den Kryptomärkten zusammen, obwohl allein aus den Fondsflüssen keine Kausalität abgeleitet werden kann.

Spot-Bitcoin-ETFs halten Bitcoin direkt und handeln an US-Börsen wie gewöhnliche Aktien, bieten Exposition über Standard-Brokerage-Konten, ohne dass die Aktionäre die Verwahrung verwalten müssen. Datenanbieter wie Farside Investors berechnen den Nettowert jeder Sitzung, indem sie Rückgaben von Neueinzahlungen über die Fonds abziehen – eine täglich verfolgte Zeitreihe, die als Indikator für die Nachfrage der Anleger nach Bitcoin gilt.

Bitcoin-ETFs verzeichnen größte tägliche Abflüsse seit Juni

Daten von Farside Investors zeigten, dass der Abfluss von 484,9 Millionen Dollar am Mittwoch der größte tägliche Abfluss seit dem 25. Juni war, als die Fonds 691,7 Millionen Dollar verloren. Den Rückgaben gingen 118,8 Millionen Dollar an Nettosubskriptionen in der vorherigen Handelssitzung voraus.

BlackRocks iShares Bitcoin Trust (IBIT) führte die Abflüsse an und verlor 207,7 Millionen Dollar, nachdem er am Dienstag 122 Millionen Dollar angezogen hatte, bevor die Anleger die Richtung wechselten. Fidelitys Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) folgte mit Abflüssen von 105,1 Millionen Dollar, während ARK 21Shares' ARKB 101,7 Millionen Dollar verlor. Bitwise's Bitcoin-ETF verzeichnete Rückgaben von 27,6 Millionen Dollar, und Grayscales GBTC verlor 39,3 Millionen Dollar.

Die Zahlen spiegelten breite Abflüsse wider, nicht auf einen einzelnen Fonds konzentrierte Verkäufe, wobei BlackRock jedoch den größten individuellen Anteil der negativen Flüsse des Tages ausmachte.

Die ersten vier Handelstage im Oktober hatten rund 321,6 Millionen Dollar an Nettozuflüssen generiert. Die Abflsse am Mittwoch verschoben die Monatsbilanz auf rund 163,3 Millionen Dollar im Minus, unterbrachen die Erholung, die mit den Eröffnungssitzungen im Oktober begonnen hatte, und lenkten die Aufmerksamkeit erneut auf die institutionelle Nachfrage nach in den USA notierten Kryptowährungsanlageprodukten.

BlackRock beschreibt IBIT als einen Fonds, der Bitcoin-Exposition ohne direkte Verwahrungspflichten für die Aktionäre bietet. Seine täglichen Subskriptionen und Rückgaben bieten daher ein Maß für die Nachfrage der Anleger über traditionelle Brokerage-Konten.

Bitcoin-Kurs fällt unter 83.000 Dollar, während ETFs erneuten Verkaufsdruck facing

Marktdaten von CoinGecko zeigten, dass Bitcoin am Donnerstag, den 8. Oktober, um 82.700 Dollar handelte, nach oben von Werten über 85.000 Dollar frü in der Woche – ein Rückgang, der die kurzfristige Preisstruktur der Kryptowährung schwächte. Bitcoin blieb unter einem stark beobachteten Widerstandsbereich, und Käufer hatten Schwierigkeiten, die vorherige Handelsspanne zurückzugewinnen, nachdem sie höhere Kurse nicht halten konnten.

Die Krypto-Analystin Ella schrieb auf X, dass Bitcoin nahe 85.500 Dollar eröffnete, bevor er die 84.000-Dollar-Marke verlor, wobei Verkaufsvolumen den Rückgang unter 83.000 Dollar begleitete. Ella identifizierte 83.000 Dollar als wichtigen kurzfristigen Level: Eine Erholung über diesen Bereich könnte einen erneuten Versuch in Richtung der Widerstandszone von 84.500 bis 85.000 Dollar unterstützen, während anhaltender Handel unter der Schwelle tiefere Unterstützungsniveaus offenlegen könnte, wobei die Region von 81.800 bis 82.000 Dollar der nächste potenzielle Bereich für Käufer ist.

Die Analyse folgte auf einen weiteren erfolglosen Versuch, den Widerstand nahe 87.000 Dollar zu überwinden – ein Scheitern, das die kurzfristige Erholung davon abhängig machte, dass Käufer die zuvor verlorenen Kursniveaus zurückgewinnen.

Abflüsse fallen mit bärischen technischen Signalen zusammen

CryptoSavingExpert identifizierte weitere technische Schwäche unter Verwendung des Vier-Stunden-Ichimoku-Cloud-Indikators von Bitcoin – einem Chartwerkzeug, das Unterstützungs-, Widerstands- und Trend-Momentum-Zonen in einem Kurschart projiziert – und schrieb auf X, dass BTC unter die Cloud und ihre zugehörigen Trendlinien gefallen sei. Die Tenkan-sen und Kijun-sen blieben ebenfalls über dem Marktkurs, was auf geschwächte kurzfristige Dynamik hindeutet.

Der Analyst identifizierte die Cloud zwischen 84.300 und 84.700 Dollar als unmittelbaren Widerstandsbereich. Eine Erholung über 84.000 Dollar gefolgt von anhaltendem Handel über 85.000 Dollar könnte das bärische Setup in Frage stellen, mit 86.000 bis 87.000 Dollar als nachfolgendes Erholungsziel in diesem Szenario. Umgekehrt könnte ein Bruch unter die unmittelbare Unterstützung den Druck auf die Kryptowährung erhöhen, wobei 80.000 Dollar als intermediäres Abwärt niveau identifiziert wurde und wichtige Unterstützung nahe 79.500 Dollar liegt.

Diese technischen Level stellen konditionale Handelsszenarien dar, keine bestätigten zukünftigen Bewegungen, und Kursreaktionen an Unterstützungen und Widerständen würden bestimmen, welches Szenario weitere Bestätigung erhält.

Ether-ETFs verlängern Abflussserie

Auch Ethereum-Anlagefonds sahen sich im selben Zeitraum anhaltenden Abflüssen gegenüber. Farside Investors verzeichnete bis Dienstag sechseinanderfolgende Sitzungen mit negativen Ether-ETF-Flüssen. Die vorläufigen Zahlen des Mittwochs zeigten weitere Abflüsse, obwohl im Datensatz vollständige Zahlen für einige Fonds fehlten, was einen definitiven Vergleich der kombinierten Ether-Fonds-Rückgaben des Tages verhinderte.

Die nächste US-Handelssitzung wird einen weiteren Test der institutionellen Nachfrage bieten. Händler werden auch die Reaktion des Bitcoin um 82.000 Dollar, eine mögliche Erholung in Richtung des 84.000-Dollar-Widerstandsbereichs sowie ob die in den technischen Szenarien genannten Abwärtslevel – 80.000 Dollar und 79.500 Dollar – halten, im Auge behalten. Die Ether-Fondsflüsse werden ein weiteres Maß für die Nachfrage nach Krypto-Börsenprodukten liefern.

Dieser Artikel basiert auf einer Berichterstattung, die ursprünglich von The Market Periodical veröffentlicht wurde.